连降六级!平安证券书写下自2007年开始实施券商评级制度以来,最大的降级幅度纪录。对比起正在遭受立案“折磨”的另外两家券商光大证券、国信证券而言,平安证券可能还算幸运的。
此次万福生科整个案件对于平安证券今年评级考核分数的直接影响大约在8分左右。由于受事件的牵连,其2012年承销保荐业务名列前五的2分加分被取消。
按照平安证券有关负责人的说法,平安证券此次大幅降级是受“万福生科造假案”影响。但事实上,万福生科的有关案件处理结果是在5月中旬才正式出炉,而这一时间已经超过了4月30日的评价期。
“也就是说,对于万福生科的有关处罚在评级考核中的分数影响,是可以不在本期评价期中体现的。”北京一家券商高层表示,平安证券有意提前将万福生科事件的影响完全集中在2013年评价期释放。
“此外,对于万福生科案,平安证券的考核扣分在今年本可以因‘暂不受理与行政许可有关文件’而仅扣除2.5分,且不影响别的加分,但其选择了提前一次结算清楚,这就意味着在2014年评级时,万福生科案已提前‘利空出尽’”。上述接近于监管层的知情人士坦言,这一做法,正好与平安证券目前因万福生科案件发生后,宣传的“推倒重来”的想法一致。
也正是如此,平安证券的有关负责人士表态称:“公司将认真总结,协调好业务发展与规范管理的步伐,加强内控体系建设,公司有信心在来年的分类评价中取得较好的结果。”
2013年4月末,在此次IPO财务核查抽查中,由光大证券保荐的天丰节能IPO项目造假一事被牵扯出水面。
“天丰节能的造假事件基本上已经被事实认定了,虽然其还未上市,但针对目前监管层对于IPO造假上市从严处罚的零容忍度,参照之前民生证券天能科技的处罚,光大证券在2014年券商评级大幅度降位的可能性非常大。”上述北京某券商高层坦言。
因为被立案之事,光大证券筹备近两年,并在立案前一个月刚获得发行批文的70亿定向增发项目已彻底泡汤。
而对于同样被立案的国信证券,其最后的处罚结果除了影响有关投行业务以及明年的券商评级排名外,还将直接影响到其正在排队等待预披露的IPO。早在2012年年初就已经在拟上市名单中排队的国信证券,在经过了近两年的等待后,2014年显然是其IPO的最佳时间窗口。
“按照《首次公开发行股票并上市管理办法》,国信证券如果一旦此次结果受到行政处罚,那么其三年内将不能申请IPO。”上述接近于监管层的知情人士向记者透露。
若按照有关规定,券商保荐项目在上市当年发生亏损,应暂停其保荐资格三个月。
“如果一旦暂停国信证券的保荐资格,这就属于行政处罚,那么国信证券的IPO进程则将中断。”上述接近监管层的知情人士坦言。
如果国信证券此次立案的结果最终坐实,那么其不仅仅面对的是如平安证券般的评级大幅下滑,其IPO进程或也将如光大证券的定增项目一样被终止。
据财经网
|
