大数据pk基金经理,电商基金热度不减
2014年11月10日 来源：
齐鲁晚报
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基金行业一直以来门槛极高,但这种门槛显然不会被几大电商放在眼里。百度、京东商城、腾讯、新浪等企业一次又一次颠覆了人们的传统认知。仅今年以来,百度与中证指数公司、广发基金合作推出了百度百发100指数；腾讯与银河基金、济安金信合作的中证腾安指数；新浪推出了i100、i300指数等系列融合了互联网因素和金融因子的产品。从实质的效果来看,这种投资方式充分运用了大数据进行分析,较基金经理而言更有效率,同时不会有道德风险,目前的表现来看已经很具锋芒,基金经理真的要考虑未来的发展方向了。
>>百度百发100指数
该指数正式上线于今年6月30日,其对应的基金产品为广发百发100指数。在短短的不到两天的时间内,第一轮募集的18亿的额度便被一抢而空。为什么它那么火?和传统的指数有什么区别?
我们不能否认的是,百度作为中国最大搜索引擎,其实力与影响力不言而喻。不论是数据来源的可靠性还是广告传播力度,百度有绝对的能力引起大家的关注。
从指数本身而言,其最大特点是引入了“投资者情绪指标”。何为“情绪指标”?根据官方解释,当某只股票被搜寻的时候,意味着有投资者对这只股票产生了关注。因此,股票在百度的搜索量某种程度上就可以反映投资者目前关注的股票以及投资偏好。将这样的因子加入到传统的量化模型中,就能优化选股模型。
根据其模拟回溯,2009年,该指数的涨幅达197.2%,高出沪深300指数近100个百分点。这样的业绩的确惊人,但是毕竟是回溯,并不代表未来,情绪指数真的有效吗?我们拭目以待。
百发100指数走势图
数据来源:choice,截止日期2014.10.30
>>中证腾安指数
中证腾安指数上线于2013年5月,是国内第一家由互联网媒体与专业机构编制发布的A股指数。与百度百发的思路不同,该指数并没有利用互联网引入模型因子,而是利用腾讯微博的影响力挖掘了一大批来自于财经媒体、证券投资、资本运作、是指维护、行业研究等不同领域的专家以甄别股票。
他们首先根据传统的方法,利用行业特征、公司资质、基本面分析等初选股票,然后专家们会各自根据自己熟悉的领域筛选股票,最终选出100支所有人都肯定的股票作为成分股。理论上说,由于专家们来自于不同的领域,那么如果某只股票得到了所有人的认可,意味着这只股票绝对是一支完美的股票,选出来的100支这样的股票组成的指数也应该有不错的表现。
当然,事实也并没有令人失望,今年以来,中证腾安指数涨幅为30.52%,高出沪深300指数5.96%的涨幅近25个百分点。
中证腾安指数走势图
数据来源:choice,截止日期2014.10.30
>>新浪i100,i300
最近动荡的10月份,i100指数涨幅为3.07%,而中证500涨幅仅为1.56%。互联网在选择成分股的作用似乎再一次得到印证。
新浪作为国内数一数二的网媒,在大数据利用方面并不亚于百度。其与南方基金和深圳信息公司联合推出的i100、i300的成分股分别为在深交所、上交所上市的100支、300支A股。
在模型调整方面,除了基本的财务分析、市场行情分析以外,还会参照来自于新浪股票频道、财经新闻、股吧论坛和新浪微博的大数据,根据网民对新闻的点击、论坛里讨论的主题、微博中转发的消息每月更新一次成分股。并且其成分股中的金融地产比例较低,权重较大的有原材料、信息技术等更能代表民企、中小盘的股票。在这一点上,i100、i300百发100指数极为相似。
i100/i300指数走势图
数据来源:choice,截止日期2014.10.30
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