8月5日,行人走过位于日本东京显示实时股价的电子屏幕。 新华社发
股市恐慌性大跌
受投资者担忧美国经济前景不及预期,以及日本央行加息等多重因素影响,日本东京股市5日延续上周最后一个交易日的颓势持续暴跌。
2日,日经股指下跌2216.63点,跌幅超过5.8%。随后收盘的美国纽约股市也全线下跌,令本周东京股市下行压力进一步加大。5日东京股市开盘不到一小时,日经股指就下跌超过2000点。下午交易时段大盘进一步出现恐慌性下跌。其中,三菱日联银行日股大跌21%,日内跌幅创历史新高；瑞穗银行日股暴跌12%,为2020年3月以来最大单日跌幅；任天堂日股跌12%,为2016年7月以来最大盘中跌幅。
至收盘时,日经股指下跌4451.28点,下跌点数创历史纪录,收于31458.42点；东证股指下跌310.45点,收于2227.15点。从板块来看,东京证券交易所33个行业板块全面下跌,其中多数板块跌幅超过10%。东证指数期货交易和日经股指期货交易当天分别触发“熔断机制”。
日本10年期政府债券收益率盘中下跌17个基点,至0.785%,为4月9日以来最低水平。日本国债期货触发熔断机制。
对于股市的快速下跌,日本内阁官房长官林芳正表示,日本政府将继续观察市场动向,稳定经济财政运营。
在日本股市的带动之下,5日亚太以及全球多地股市均出现下跌。韩国主要股指韩国综合股价指数和高斯达克指数盘中暴跌均超过8%,双双触发熔断机制。韩媒称,这是韩国股市自2020年3月起,时隔4年多再次遭遇熔断。
此外,富时新加坡海峡指数跌幅扩大至约3%,澳洲标普200指数跌3%,菲律宾股指跌幅扩大至2%,印度SENSEX30指数跌1.08%,泰国股指SET指数开盘跌1.3%。
分析师普遍认为,亚太股市的集体下挫一方面在于市场对美国衰退预期升温,对风险资产看跌情绪加剧,另一方面日元套息交易出现逆转打压了日股。
日元升破146关口
与此同时,在东京外汇市场,5日开盘美元对日元汇率失守146关口,一度升值至142日元兑换1美元的高值,为今年2月以来首次。出口相关股票也因对日本企业业绩的担忧而全线下跌。
中国社科院金融所副所长张明等表示,在过去一段时间内,日本股市指数上涨与日本对美元汇率贬值之间存在较为明显的相关性。一是日元贬值有助于改善日本企业出口,进而提振部分日本上市公司基本面。二是日元贬值有助于提高日本跨国公司的全球经营与投资业绩。
过去一个月,日元对美元汇率上涨了约8%,这与7月4日的情况形成了鲜明对比,当时日元对美元汇率自1986年12月以来首次跌至161.96日元兑换1美元。日元上涨的速度令许多市场参与者措手不及。张明等认为,如果未来一段时间,随着日本货币政策调整,日元对美元汇率由贬转升的话,受到日元贬值推动的日本股市指数上涨就可能难以持续。
分析师普遍认为,考虑到当前距离9月美联储“议息会议”仍有一个半月的时间,在这一段政策的“真空期”内,不排除出现经济数据再度走弱、市场“倒逼”美联储调整下半年降息次数的情形。因此,短期内市场可能经历更为激烈的震荡。
多重冲击叠加作用
日股的暴跌背后,有着多重冲击叠加作用。日本央行在7月31日结束的货币政策会议上决定加息并缩减国债购买规模,将政策利率从0%至0.1%提高至0.25%左右。受此影响,日元对美元汇率急剧升值,在一天内升值超过4日元,来到4个多月来的高点。
由于加息带来的汇率波动,加之投资者担忧美国经济前景、高科技企业业绩不及预期,8月2日日经股指已然出现暴跌,下跌点数为历史第二大；东京证券交易所股票价格指数下跌6.14%。
同时,美国上周公布的非农数据不及预期。美国劳工部2日公布的数据显示,美国7月非农部门新增就业岗位显著低于市场预期,当月失业率高于市场预期。同一天,美国商务部数据显示,美国6月制成品新订单环比下降3.3%,而5月为环比下降0.5%。此外,美国供应管理学会1日公布的数据显示,美国7月制造业指数为46.8,低于6月的48.5,进一步远离50的“荣枯线”。
由于美国一系列经济数据不及预期引发市场对经济衰退的担忧,纽约股市三大股指在8月前两个交易日连续大幅走低,道琼斯工业平均指数、标准普尔500种股票指数和纳斯达克综合指数分别累计下跌2.71%、3.18%和4.68%。
投资者担心美国经济陷入衰退,市场恐慌性情绪弥漫,令纽约股市下跌、美元急速走软。在此背景下,东京股市出现恐慌性抛售。
有分析人士表示,海外投资者正因日元升值和日股下跌加大对日本股票的抛售力度。暴跌行情无疑严重影响投资者情绪,一些投资者再次回归日本股票市场可能需要相当长时间。
综合新华社、央视新闻等消息
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